Stress-testy polskich banków. Co ustalił NBP?

[na zdjęciu Marek Belka, prezes NBP

Stress-testy to symulacje, którym poddawane są bilanse banków, by ustalić ile bank będzie potrzebować dodatkowych funduszy, by prowadzić bezpiecznie działalność w warunkach kryzysowych.

Co wynika z badania przeprowadzonego przez NBP? - _ Sytuacja sektora bankowego, który jest najważniejszym segmentem systemu finansowego w Polsce, poprawiła się od lipcowego badania. System bankowy odnotowuje wysokie zyski, zbliżone do osiąganych w rekordowych latach poprzedzających globalny kryzys finansowy. Sytuacja niebankowych instytucji finansowych również poprawiła się i nie rodzi zagrożeń dla stabilności systemu finansowego - _czytamy w raporcie NBP.

Najważniejszą informacją płynącą z raportu jest to, że obecnie mamy współczynnik wypłacalności sektora bankowego na poziomie 13,3 procenta, co przy założeniu, że minimalny współczynnik uznawany za bezpieczny ma być podniesiony do 9 procent sprawia, że polskie banki mają kilkuprocentowy bufor bezpieczeństwa.

*źródło: NBP

Autorzy opracowania podkreślają, że banki mają dużo kapitałów, dobre współczynniki finansowe i wypłacalności oraz zyskowność. Z drugiej strony zwracają szczególną uwagę na znaczną niepewność dotyczącą zagranicznego otoczenia gospodarczego. Jakie są największe ryzyka? Spowolnienia wzrostu gospodarczego, brak finansowania i zmiany właścicielskie.

W swoich symulacjach NBP wyróżnił dwa scenariusze - bazowy i szokowy. W pierwszym bardziej prawdopodobnym scenariuszu bank centralny zakłada 3,1 proc. wzrost PKB w 2012, a 2,8 proc. w 2013. Wychodzi na to, że polski sektor bankowy będzie potrzebował funduszy na poziomie 800 milionów złotych by wzmocnić stabilność banków, które będą stanowić niecałe 2 proc. sektora bankowego w Polsce.

W scenariuszu szokowym analitycy NBP oczekują m.in. spadku PKB o 0,8 procenta, wzrostu rentowności obligacji skarbu państwa o 3 procent oraz spadku wartości złotego nawet o 30 procent. Szymon Mazurek, analityk makroekonomiczny BRE Banku zwraca uwagę na dosyć łagodny scenariusz dotyczący PKB, natomiast pozostałe założenia uznał za dosyć konkretne - _ Deprecjacja złotego i wzrost rentowności obligacji według NBP są mocno pesymistyczne _- ocenia ekspert.

Z symulacji dla scenariusza szokowego wynika, że banki będą potrzebowały 5,7 miliarda złotych. Dodatkowe fundusze musiałyby zasilić banki mające łącznie 24-procentowy udział w aktywach całego sektora bankowego w Polsce. Kwota stanowi blisko 6 procent całości aktywów branży bankowej w Polsce.Na tle Europy nie tak źleZnacznie gorzej od naszych banków wypada europejski sektor bankowy. Kilka dni temu europejski nadzór bankowy opublikował wyniki stress-testów dla 71 największych banków na Starym Kontynencie. Aby spełnić wymóg 9-procentowego współczynnika wypłacalności banki łącznie będę potrzebowały 114,7 miliarda euro, czyli praktycznie 100 razy więcej niż potrzeby polskiego systemu bankowego w przypadku scenariusza szokowego.

**Czytaj w Money.pl

PKO BP pozytywnie przeszedł stress-testy**

Grecja, Hiszpania, Włochy, a także Niemcy i Francja są w czołówce krajów, w których banki potrzebują dofinansowania. Rekapitalizacja ma przygotować banki na szok związany z częściowym umorzeniem długu Grecji.

W badaniu wziął udział również największy bank w Polsce - PKO Banku Polski. Wynik stress-testu wskazał, że współczynnik wypłacalności jest na poziomie 11,16 proc., czyli wyższym niż ustalony w badaniu próg 9 procent. W związku z tym bank nie wymaga dokapitalizowania i nie jest bezpośrednio narażony na kryzys związany z wiarygodnością kredytową niektórych państw należących do Unii Europejskiej.

Czy robienie tych stress-testów ma sens?Ostro o stress-testach wypowiada się Marcin Materna z DM Millenium. - _ Moim zdaniem, robienie tych testów trochę mija się z celem. Nie ma w nich nic pozytywnego. To, że któryś bank przechodzi stress-test jest jakby wymogiem i rzadko kiedy polepsza sytuację banku. Z kolei nie przejście stress-testu jest odbierane negatywnie. System bankowy w dużej części opiera się na zaufaniu. W przypadku, gdy klient się dowiaduje o problemach swojego banku, to nie jest to dobra informacja, w szczególności, jeśli odbije się szerokim echem w mediach. Wtedy bank może stracić część klientów, co faktycznie może stać się rzeczywistym problemem - _sądzi analityk.

KALKULATOR LOKATOWY

| Kwota wkładu | | |
| --- | --- | --- |
| Oprocentowanie nominalne |

Oprocentowanie nominalne lokaty, to oprocentowanie podawane przez bank w skali roku (nie uwzględnia kapitalizacji). | % |
| Okres lokaty |

Okres na jaki została założona lokata w banku. | mies. |
| Kapitalizacja |

Kapitalizacja określa, jak często bank dopisuje odsetki do kwoty lokaty. Następnie kwota lokaty powiększona o odsetki podlega oprocentowaniu nominalnemu. | miesięczna kwartalna półroczna roczna jednodniowa |
| | | |

Badanie sektora bankowego było przeprowadzone dla ponad 40 banków komercyjnych, czyli były to instytucje zarówno giełdowe, jak i nienotowane na parkiecie. Zdaniem Materny sens mają tylko stress-testy spółek nienotowanych na giełdzie, gdyż nie mamy dostępu do szczegółowych danych.

Zdaniem eksperta w przypadku banków giełdowych, gdy analitycy i inwestorzy mają dostęp do sprawozdań finansowych i mogą sami ocenić ryzyko, mija się to z celem.

Według analityka media i politycy przeceniają rolę tych symulacji. - _ Różnym instytucjom brakuje przede wszystkim koordynacji. Mówi się, że systemowi bankowemu brakuje około 100-200 miliardów euro. To wiadomość trochę wyrwana z kontekstu, gdyż wystarczałoby, że banki ograniczyłyby akcje kredytową i pieniądze by się znalazły, by spełnić tak zwane współczynniki wypłacalności, które w uproszczeniu są stosunkiem kapitałów do kredytów. - podsumowuje. _

NBP bezstronnym arbitrem?