Dorota Terakowska urodziła się 30-ego sierpnia 1938-ego roku w Krakowie. Pracowała jako redaktor i publicysta "Gazety Krakowskiej", "Przekroju", "Zeszytów Prasoznawczych". Była współzałożycielem i współpracownikiem "Czasu Krakowskiego", wiceprezesem Spółdzielni Dziennikarzy Przekrój. Należała do Stowarzyszenia Dziennikarzy Polskich, Stowarzyszenia Pisarzy Polskich i Związku Autorów i Kompozytorów Scenicznych.
Dorota Terakowska sama przyznała, że książki zaczęła pisać późno - między 40-tym a 50-tym rokiem życia. Pierwszą - "Babci Brygidy szalona podróż po Krakowie" - napisała w 1986-tym roku, ponieważ chciała odejść z zawodu dziennikarskiego.
Później poświęciła się już tylko literaturze. Autorka książek dla dzieci i młodzieży z gatunku fantasy, chętnie czytana także przez dorosłych. Otrzymała trzy nagrody polskiej sekcji IBBY, czyli Światowej Rady Książek dla Młodzieży za powieści: "Córka czarownic", "Samotność bogów" i "Tam gdzie spadają Anioły" oraz nagrody: Dziecięcy bestseller za książkę "Lustro Pana Grymsa", Najlepsza Książka Wiosna '98 za "Samotność bogów". W 1998-mym roku została nominowana do Paszportu Polityki. Autorka związana z Wydawnictwem Literackim.
Ostatnio wydała książkę "Ono", opartą na scenariuszu do filmu pod tym samym tytułem, reżyserowanym przez córkę pisarki - Małgorzatę Szumowską.