DM BOŚ podniósł wycenę Bogdanki do 90 zł, nadal rekomenduje 'kupuj'
Analitycy Domu Maklerskiego BOŚ podnieśli wycenę Lubelskiego Węgla Bogdanka do 90 zł z 80 zł, podtrzymując rekomendację "kupuj", wynika z raportu datowanego na 15 października.
W dniu wydania rekomendacji kurs wynosił 74,37 zł. W poniedziałek na otwarciu cena akcji wynosiła 72,5 zł.
"Zmiany na rynku węgla stanowią fundament naszej pozytywnej oceny perspektyw spółki w długim horyzoncie. Jednak należy tutaj podkreślić, że w 2018 roku oczekujemy jedynie 5-proc. wzrostu cen kontraktowych spółki - jest to mniej w porównaniu z oczekiwaniami wzrostu cen w innych kopalniach (PGG, Tauron, JSW), a jeszcze kwartał wcześniej liczyliśmy, że Bogdanka będzie w stanie podwyższyć ceny o 8-9%. Naszym zdaniem, Enea nie zaakceptuje zbyt dużej podwyżki cen węgla, która mogłaby negatywnie wpłynąć na wyniki segmentu generacji, tym bardziej że akurat uruchamia długo oczekiwaną inwestycję w elektrowni Kozienice, a w ubiegłym kwartale przejęła aktywa w Połańcu. Ostatecznie wydaje nam się prawdopodobne, że w 2019 Bogdanka będzie w stanie podwyższyć ceny węgla o kolejne 5%" - czytamy w raporcie.
Analitycy prognozują że zysk netto spółki w br. wyniesie 193,4 mln zł przy przychodach 1 806,6 mln zł.
