DM PKO BP podniósł wycenę Grupy Azoty do 84,6 zł, nadal rekomenduje 'sprzedaj'
Analitycy Domu Maklerskiego PKO BP utrzymali rekomendację dla Grupy Azoty na poziomie "sprzedaj", choć jednocześnie podwyższyli 12-miesięczną cenę docelową do 84,6 zł z 67,93 zł, wynika z raportu datowanego na 11 grudnia.
W dniu wydania rekomendacji kurs wynosił 103,6 zł. W czwartek na zamknięciu za akcję płacono 97,9 zł, po spadku o 0,1% od poprzedniego zamknięcia.
"Poprawa wyników Grupy Azoty w bieżącym roku miała miejsce głownie na skutek wzrostu wolumenów nawozów NPK oraz spadających cen surowców energetycznych używanych w produkcji (gaz, węgiel). W 2016 r. oczekujemy dalszego spadku cen gazu, ale braku istotnego wzrostu wolumenów sprzedaży nawozów, przez co efekt poprawy wyników nie będzie już tak zaskakujący jak w 2015 r. (słabsze działanie dźwigni operacyjnej). W związku z powyższym podtrzymujemy rekomendację 'sprzedaj' z ceną docelową 84,6 zł/akcję" - czytamy w raporcie.
Analitycy spodziewają się, że zysk netto Grupy Azoty wzrośnie do 597 mln zł w tym i do 700 mln zł w przyszłym roku, przy wzroście przychodów odpowiednio do 10 502 mln zł i 10 766 mln zł.
