Ubezpieczeniowe fundusze kapitałowe działające w Polsce w ramach towarzystw ubezpieczeń na życie zarządzały w końcu czerwca 2005 r. aktywami o wartości netto 14,9 mld zł, wynika z raportu spółki Analizy Online, zajmującej się monitorowaniem rynku funduszy emerytalnych i inwestycyjnych.
Analizy Online zebrało dane z 267 ubezpieczeniowych funduszy kapitałowych (UFK) działających w Polsce.
„Aktywa netto monitorowanych przez nas funduszy ubezpieczeniowych wyniosły 14,9 mld zł, co oznacza wzrost w skali półrocza o +8,0%. W ciągu ostatnich 12 miesięcy, środki zgromadzone przez fundusze ubezpieczeniowe wzrosły o +1,1 mld zł, co oznacza dynamikę na poziomie +20,2%” – czytamy w raporcie.
Według Analiz Online, przyrost aktywów UFK był o 100 mln niższy od różnicy pomiędzy składką przypisaną brutto a wartością wypłaconych świadczeń brutto w ubezpieczeniach na życie związanych z ubezpieczeniowym funduszem kapitałowym. Ich zdaniem, to konsekwencja opłat, jakie od każdej składki pobiera firma ubezpieczeniowa.
W połowie 2005 roku największy udział w aktywach UFK ciągle miały fundusze gwarantowane, a zgromadzone w nich środki stanowiły 34,4% łącznej wartości aktywów wszystkich funduszy.
„Jednak już w drugiej połowie roku na pozycję lidera mogą się wysunąć fundusze stabilnego wzrostu. W przypadku tych podmiotów odnotowaliśmy w pierwszym półroczu wzrost rynkowego udziału o 3 pkt. procentowe do poziomu 31,1%” – czytamy dalej.
Według analityków z Analiz Online, co ósma złotówka trafiająca do ubezpieczeniowych funduszy kapitałowych, lokowana jest w funduszach polskich papierów dłużnych. Udział funduszy z pozostałych grup nie przekraczał 10%, a najbliżej tej bariery z wynikiem 9,1% były podmioty inwestujące na rynku akcji oraz fundusze realizujące mieszaną politykę inwestycyjną (7,5%).
W pierwszej połowie roku, klienci firm ubezpieczeniowych po raz pierwszy otrzymali możliwość lokowania środków funduszach pieniężnych denominowanych w walutach obcych. Do produktów tych trafiło łącznie 5,7 mln zł.
Pod względem dynamiki aktywów, pierwsza połowa 2005 roku należała do jednej z najmniejszych grup jaką są fundusze akcji zagranicznych, których środki wzrosły o +74,4%.
Największy udział w rynku produktów ubezpieczeniowych z funduszem kapitałowym miał Commercial Union, którego fundusze zarządzały aktywami o wartości 7,6 mld zł. Stanowiło to 51,4% wartości aktywów wszystkich funduszy ubezpieczeniowych, a to oznacza spadek w stosunku do stanu z końca 2004 roku o -1,6 pkt procentowego.
Kolejną pozycję zajmują fundusze ubezpieczeniowe ING NN TUnŻ, których aktywa po wzroście o +9,8% przekroczyły poziom 2 mld zł. Z kolei fundusze Nationwide, zgromadziły środki o wartości 1,25 mld zł. Jest to nieco więcej niż aktywa netto funduszy PZU Życie.
Pierwsza piątkę z aktywami zbliżonymi do granicy 1 mld zł zamykają fundusze Amplico Life.