Czerwiec był dziewiątym miesiącem z rzędu, gdy do funduszy inwestycyjnych wpłynęło więcej pieniędzy niż z nich wypłynęło - podają w raporcie analitycy Analizy Online. Nadwyżka wynosiła 3,9 miliarda złotych. Większość stanowiły jednak wpłaty do funduszy niepublicznych. Zwykli inwestorzy mniej chętnie korzystali z usług FIO.
Nieprzerwanie od października 2012 roku miesięczne wartości wpłat do funduszy inwestycyjnych są wyższe od wartości miesięcznych umorzeń jednostek uczestnictwa. W czerwcu bilans sprzedaży w instytucjach wspólnego inwestowania wyniósł 3,9 miliarda złotych. W porównaniu do maja oznacza to wzrost o 300 milionów złotych.
Wynik byłby znacznie gorszy, gdyby nie bardzo duży napływ środków do funduszy niepublicznych takich jak Ipopema TFI, która może się pochwalić najlepszym bilansem: 2,5 miliarda złotych. Łącznie do tego typu instytucji wpłynęło 3,6 mld zł. Na tradycyjne fundusze przypadło natomiast kolejne 0,3 mld zł.
Spadek zainteresowania ze strony zwykłych inwestorów wynika przede wszystkim z pogorszenia koniunktury na rynkach akcji i obligacji. W zeszłym miesiącu indeks szerokiego rynku z warszawskiego parkietu stracił na wartości ponad 6 procent.
Notowania indeksu WIG w czerwcu 2013 roku Dodaj wykresy do Twojej strony internetowej
Znaczący odpływ środków można było zauważyć w przypadku funduszy inwestujących w papiery dłużne takie jak obligacje. W czerwcu ubyło ich aż 850 mln zł. Inwestorzy przenoszą się na znacznie bezpieczniejsze, choć generujące niższy zysk, fundusze gotówkowe i pieniężne. W czerwcu pozyskały one około 500 mln zł. W niełasce pozostają też fundusze surowcowe i nieruchomości.
| Saldo wpłat i wypłat do funduszy detalicznych (w mln zł) | ||
|---|---|---|
| fundusze | czerwiec | od początku roku |
| gotówkowe i pieniężne | 534,8 | 4 742,3 |
| akcyjne | 375,6 | 1 581,3 |
| mieszane | 99,8 | 73,6 |
| absolutnej stropy zwrotu | 75,0 | 770,3 |
| ochrony kapitału | 57,6 | -64,8 |
| aktywów niepublicznych | 30,7 | 52,3 |
| sekurytyzacyjne | 0,0 | 27,9 |
| nieruchomości | -4,3 | -104,8 |
| surowce | -17,6 | -146,8 |
| dłużne | -853,5 | 3 191,1 |
| cznie | 298,0 | 10 122,4 |
źródło: FUNDonline, Analizy Online
Inwestorzy rezygnują z obligacji także na rzecz akcji. Wprawdzie wiąże się to z dużym ryzykiem poniesienia straty, ale możliwe do uzyskania dochody są także proporcjonalnie wyższe. Bilans sprzedaży wyniósł w czerwcu +376 mln zł. Preferowanym segmentem są polskie akcje, a szczególnie mocno eksponowane przez analityków w ostatnim czasie małe i średnie spółki.
| Czytaj więcej w Money.pl | |
|---|---|
| Nawet kilkanaście procent strat na funduszach tureckich. Co dalej? Zamieszanie polityczne w Turcji wyraźnie odbiło się na portfelach polskich inwestorów. | |
| PKO TFI uruchamia nowy fundusz. Da zarobić? To produkt dla tych, którzy zakładają inwestycję na dłużej niż trzy lata. | |
| Fundusze inwestycyjne coraz bardziej popularne. Plus 2,9 miliarda złotych Biorąc pod uwagę tylko fundusze detaliczne, maj upłynął pod znakiem zwiększonego zainteresowania klientów bezpiecznymi rozwiązaniami. |