Pierwsza decyzja RPP w tym roku. Co z ratami?

Podczas styczniowego Rada Polityki Pieniężnej już po raz czternasty nie zmieniła stóp procentowych Narodowego Banku Polskiego. Od listopada 2023 r. wynoszą one:

• stopa referencyjna – 5,75 proc.,
• stopa lombardowa – 6,25 proc.,
• stopa depozytowa – 5,25 proc.,
• stopa redyskontowa weksli – 5,80 proc.,
• stopa dyskontowa weksli – 5,85 proc.

Pozostawienie stopy referencyjnej NBP na poziomie 5,75 proc., oznacza, że maksymalne oprocentowanie kredytu konsumenckiego (a więc m.in. kredytów gotówkowych, samochodowych, czy zadłużeń na kartach kredytowych) nadal będzie wynosić 18,5 proc. w skali roku. Odsetki od kredytów konsumenckich spadną dopiero po obniżeniu wysokości stóp procentowych przez RPP.

Główny Urząd Statystyczny opublikował w środę ostateczne dane o inflacji za grudzień 2024 roku. Inflacja wyniosła w Polsce 4,7 proc., co oznacza utrzymanie wartości względem listopada.

Przez kilka miesięcy stawka WIBOR 3M wynosiła 5,85 proc. (+/- 2 pp.). Od pewnego czasu jednak obserwujemy większe wahania tego wskaźnika (np. 9 stycznia 2025 r. jego wysokość wynosiła 5,80 proc.). Obecnie, według notowania z 13 stycznia 2025 r. wynosi 5,84 proc. Stawka trzymiesięczna nadal jest wyższa od sześciomiesięcznej. Według notowania z 13 stycznia 2025 r. WIBOR 6M wynosi 5,79 proc.

Z uwagi na to, że WIBOR 3M wynosi 5,84 proc., wysokość rat kredytów hipotecznych, których zmienne oprocentowanie jest ustalane na podstawie tej stawki, uległa zmianie. W zależności od kwoty kredytu wynosi ona od 1 zł (dla kredytu 100 tys. zł) do 7 zł (dla kredytu 1 mln zł).

W listopadzie 2024 r. banki udzieliły 15,7 tys. kredytów hipotecznych o wartości 6,727 mld zł. Ich liczba i wartość była niższa nie tylko miesiąc do miesiąca (odpowiednio o -10,5 proc. i o -9,5 proc.), ale także rok do roku (o -35,7 proc. i o -31,9 proc.).

Jednak - jak wskazuje Biuro Informacji Kredytowej - w okresie od stycznia do listopada 2024 roku kredyty mieszkaniowe, w porównaniu do analogicznego okresu zeszłego roku, nadal odnotowują wysoką dodatnią dynamikę, zarówno w ujęciu liczbowym (+31,9 proc.), jak i wartościowym (+45,8 proc.).

- Kredyty hipoteczne, pomimo braku kolejnego programu wsparcia, radzą sobie naprawdę całkiem nieźle. Wartość akcji kredytowej w listopadzie wyniosła 6,72 mld zł i jest na dobrym poziomie. Zakładana roczna prognoza akcji kredytowej na wartość 81 mld zł powinna zostać przekroczona. Już bowiem po 11 miesiącach osiągnęła 80,72 mld zł. Trzeba jednak pamiętać, że w tegorocznej akcji kredytowej uwzględniono kredyty z puli wniosków złożonych jeszcze w zeszłym roku w ramach Programu Bezpieczny Kredyt 2 proc. na kwotę 13,6 mld zł. Bez tej kwoty wartość akcji kredytowej w okresie styczeń-listopad 2024 r. wyniosłaby 67,12 mld zł i byłaby wyższa tylko o 21,2 proc. w porównaniu z analogicznym okresem zeszłego roku - wskazał dr hab. Waldemar Rogowski, główny analityk Grupy BIK.

- Wzrost wartości kredytów mieszkaniowych w większym stopniu niż ich liczby wskazuje, że klienci zaciągają kredyty na coraz wyższe kwoty. Jest to związane z nabywaniem droższych nieruchomości w wyniku utrzymujących się nadal wysokich cen rynkowych - dodał.

Maciej Kazimierski, ekspert porównywarki produktów finansowych Totalmoney.pl