Powstanie kolos na polskim rynku? "Absolutnie unikatowa transakcja"

PZU i Bank Pekao wykonały kolejny krok w kierunku utworzenia nowej grupy finansowej, która połączy działalność ubezpieczeniową i bankową. Spółki podpisały tzw. term sheet, czyli dokument wstępnie ustalający zasady współpracy przy realizacji planowanej transakcji. Zakłada on m.in. powołanie Komitetu Sterującego złożonego z prezesów obu instytucji i członków ich zarządów oraz utworzenie wspólnych grup roboczych.

Cały projekt ma być przeprowadzony w dwóch etapach. Najpierw dojdzie do podziału PZU i wyodrębnienia spółki holdingowej oraz zależnej spółki operacyjnej zajmującej się ubezpieczeniami. Następnie holding zostanie połączony z Bankiem Pekao, który wystąpi jako podmiot przejmujący. Ostateczna decyzja należy do akcjonariuszy.

Dokument precyzuje też zasady ustalania parytetu wymiany akcji – ma on uwzględniać interes wszystkich akcjonariuszy, także mniejszościowych. Wyceny mają zostać przeprowadzone przez niezależne, renomowane firmy.

Zdaniem Andrzeja Klesyka, p.o. prezesa PZU, to "absolutnie unikatowa transakcja", która ma uwolnić od 15 do 20 mld zł kapitału. – To sygnał, że realizujemy konkretne działania i zmierzamy do celu – komentuje Klesyk.

Z kolei prezes Pekao Cezary Stypułkowski mówi o "przejściu na wyższy bieg" i wskazuje na gotowość do współpracy przy "nowej i ważnej dla polskiej gospodarki grupie finansowej".

Obie spółki zaznaczają, że planowane połączenie zależy od spełnienia szeregu warunków – m.in. zmian legislacyjnych (cztery ustawy), uzyskania zgód rządowych i regulacyjnych (w tym od KNF) oraz zawarcia finalnej dokumentacji transakcyjnej. Intencją stron jest zakończenie procesu do 30 czerwca 2026 roku.

Jak z kolei zapewniał w czwartek minister aktywów państwowych Jakub Jaworowski, państwo zachowa kontrolę nad obiema spółkami. - Mam nadzieję, że w ciągu 12 miesięcy transakcja zostanie sfinalizowana - powiedział Jaworowski w rozmowie z RMF FM.